CPR Invest - Defensive - A EUR - Acc ISIN : LU1203018533
CPR Invest - Defensive - A EUR - Acc
Tipo de activo: Multiactivo
Año actual
A 25/08/2026-1,69 %
Indicador de riesgoEl indicador resumido de riesgo es una guía del nivel de riesgo de este producto en comparación con otros productos. Muestra las probabilidades de que el producto pierda dinero debido a la evolución de los mercados o porque no podamos pagarte.
1234567
Menor riesgo
Mayor riesgo
El indicador de riesgo presupone que mantendrás el producto durante el horizonte temporal recomendado.
Valor liquidativo
A 26/08/2026997,29 €
Clasificación SFDRSFDR: Reglamento sobre la divulgación de información relativa a la sostenibilidad
Art. 8
Patrimonio
A 26/08/202620,94 M€
Es un compartimento diversificado internacional cuyo objetivo de gestión consiste en obtener, en un horizonte mínimo de dos años, una rentabilidad superior a la de su índice de referencia, con una volatilidad máxima prevista del 7%. La exposición de la cartera a renta variable oscila entre el 0% y el 30% y el fondo limita su exposición a un máximo del 40% a activos de riesgo según se define en su folleto. La sensibilidad de la cartera a los tipo...
Ver másValores liquidativos
NAV
Seleccione una duración
Rendimiento
Rendimiento
Rentabilidades del fondoCPR Invest - Defensive - A EUR - Acc (1,06% en el período)
Seleccione una duración
B. Desde el comienzo de este período, el indicador de referencia del Subfondo es el €STR capitalizado.Las rentabilidades publicadas y obtenidas antes de la fecha del cambio corresponden a una estrategia que era diferente de la de hoy.
* Rentabilidades : En los fondos cuyo lanzamiento se haya producido hace menos de 1, 3 ó 5 años, la rentabilidad reflejada en la tabla en las columnas de 1, 3 ó 5 años, es la rentabilidad desde el lanzamiento del fondo.
Todos los datos de rentabilidad están calculados en la divisa que haya seleccionado, se basan en dos VL consecutivos e incluyen los ingresos brutos.
Importante : Las rentabilidades pasadas no garantizan rentabilidades futuras. El valor de la inversión puede aumentar o disminuir según la evolución de los mercados.
Todos los datos de rentabilidad están calculados en la divisa que haya seleccionado, se basan en dos VL consecutivos e incluyen los ingresos brutos.
Importante : Las rentabilidades pasadas no garantizan rentabilidades futuras. El valor de la inversión puede aumentar o disminuir según la evolución de los mercados.
RendimientoRentabilidades acumuladasRentabilidades anualizadasRentabilidades anualesIndicadores de riesgoEscenarios de rendimiento
Rentabilidades del fondoCPR Invest - Defensive - A EUR - Acc (1,06% en el período)
Seleccione una duración
B. Desde el comienzo de este período, el indicador de referencia del Subfondo es el €STR capitalizado.Las rentabilidades publicadas y obtenidas antes de la fecha del cambio corresponden a una estrategia que era diferente de la de hoy.
* Rentabilidades : En los fondos cuyo lanzamiento se haya producido hace menos de 1, 3 ó 5 años, la rentabilidad reflejada en la tabla en las columnas de 1, 3 ó 5 años, es la rentabilidad desde el lanzamiento del fondo.
Todos los datos de rentabilidad están calculados en la divisa que haya seleccionado, se basan en dos VL consecutivos e incluyen los ingresos brutos.
Importante : Las rentabilidades pasadas no garantizan rentabilidades futuras. El valor de la inversión puede aumentar o disminuir según la evolución de los mercados.
Todos los datos de rentabilidad están calculados en la divisa que haya seleccionado, se basan en dos VL consecutivos e incluyen los ingresos brutos.
Importante : Las rentabilidades pasadas no garantizan rentabilidades futuras. El valor de la inversión puede aumentar o disminuir según la evolución de los mercados.
Gestión
Distribución a 07/31/2026
Principales posiciones (Fuente : Amundi)Distribución geográfica (Fuente : Amundi)Distribución geográfica (Fuente : Amundi)Exposición a divisaDesglose de la cartera por vencimiento (Fuente : Amundi)
Sector | Peso | |
|---|---|---|
| ARI - EUROPEAN CREDIT- I2 - C | Investment grade (UEM) | 14,60% |
| CPR INVEST - CLIMATE BONDS EURO - Z EUR | Investment grade (UEM) | 13,71% |
| BFT AUREUS ISR - Z (C) | Instrumentos de mercados monetarios | 12,48% |
| CPR ABSOLUTE RETURN BONDS - Z (C) | Absolute Return Fixed Income | 9,21% |
| Amundi EUR Corporate Bond ESG ETF DR C | Investment grade (UEM) | 9,20% |
| abrdn Em Mkt Lcl Ccy Dbt K Acc EUR | Govies Emerging Global | 9,18% |
| Amundi EUR Corporate Bond 1-5Y ESG ETF A | Investment grade (UEM) | 7,16% |
| CPR INV B&W EU STRAT AUTO 2028 II | Investment Grade Europe | 5,03% |
| AMUN EUR HY Corp Bd ESG UCITS Dist (PAR) | High Yield Europe | 2,26% |
| Amundi MSCI World Swap II ETF EUR H Acc | Renta variable mundial | 2,01% |
Comentario de gestión
Fecha efectiva: 31/01/2023Después de un año 2022 muy complicado en los mercados financieros, el año 2023 comienza con mejores auspicios. La caída de los precios de la energía asociada al fin del abandono de la política COVID cero en China son catalizadores muy fuertes para los mercados de renta variable, particularmente en la zona euro con una subida cercana al 10% en el mes impulsada por el excelente arranque de la actividad bancaria cepo. El mercado de bonos no se quedó atrás con una reducción significativa en las tasas gubernamentales a principios de mes y un retorno del apetito por el riesgo crediticio de buena calidad para los inversores que buscan rendimiento.
En el frente económico, la situación en los Estados Unidos muestra signos de desaceleración en la actividad con, sin embargo, un mercado laboral que se mantiene sólido. Mientras que en Europa y particularmente en la zona euro, los datos económicos sorprendieron positivamente.
En cuanto a nuestros escenarios de mercado, nos hemos mantenido en los mismos del mes anterior ajustando nuestras probabilidades de ocurrencia.
Nuestro escenario central denominado "FED central confirmed" va al 70% con el supuesto de un descenso de la inflación en Estados Unidos que sería muy favorable para los activos de riesgo en los países emergentes por la caída de los tipos largos y del dólar estadounidense.
Nuestro primer escenario alternativo "temores severos de recesión" con una probabilidad de ocurrencia del 20% tiene en cuenta el riesgo de una desaceleración muy marcada de la demanda global. En este escenario, la caída de los mercados será significativa, particularmente para los países emergentes, y la aversión al riesgo se acentuará con un retorno a los bonos gubernamentales.
Finalmente, nuestro último escenario alternativo "Inflación persistente" se estima en un 10% de logro con el supuesto de que los bancos centrales siguen preocupados por el riesgo inflacionario con políticas monetarias muy restrictivas. El alto nivel de inflación tendría un impacto muy negativo en la renta variable y provocaría una fuerte subida de los tipos de interés. El activo ganador en este contexto será el dólar estadounidense frente al euro.
En cartera, a principios de mes reforzamos nuestro posicionamiento en renta variable china, siempre de cara a la reapertura del país, y también iniciamos exposición a pequeñas y medianas empresas alemanas. Con vistas a la diversificación, hemos tomado posiciones en el sector tecnológico a través del Nasdaq y en el sector de los semiconductores.
Por el lado de los bonos, el fortalecimiento del crédito corporativo bien calificado continuó en nuestras carteras para representar una parte significativa de nuestra sensibilidad a las tasas de interés. Nos mantuvimos alejados de las tasas gubernamentales en la zona euro a favor de las tasas gubernamentales de EE. UU. y la deuda pública de los países emergentes en moneda local.
En cuanto a nuestras posiciones en divisas, aumentamos nuestra exposición al yen en detrimento del dólar.
En el frente económico, la situación en los Estados Unidos muestra signos de desaceleración en la actividad con, sin embargo, un mercado laboral que se mantiene sólido. Mientras que en Europa y particularmente en la zona euro, los datos económicos sorprendieron positivamente.
En cuanto a nuestros escenarios de mercado, nos hemos mantenido en los mismos del mes anterior ajustando nuestras probabilidades de ocurrencia.
Nuestro escenario central denominado "FED central confirmed" va al 70% con el supuesto de un descenso de la inflación en Estados Unidos que sería muy favorable para los activos de riesgo en los países emergentes por la caída de los tipos largos y del dólar estadounidense.
Nuestro primer escenario alternativo "temores severos de recesión" con una probabilidad de ocurrencia del 20% tiene en cuenta el riesgo de una desaceleración muy marcada de la demanda global. En este escenario, la caída de los mercados será significativa, particularmente para los países emergentes, y la aversión al riesgo se acentuará con un retorno a los bonos gubernamentales.
Finalmente, nuestro último escenario alternativo "Inflación persistente" se estima en un 10% de logro con el supuesto de que los bancos centrales siguen preocupados por el riesgo inflacionario con políticas monetarias muy restrictivas. El alto nivel de inflación tendría un impacto muy negativo en la renta variable y provocaría una fuerte subida de los tipos de interés. El activo ganador en este contexto será el dólar estadounidense frente al euro.
En cartera, a principios de mes reforzamos nuestro posicionamiento en renta variable china, siempre de cara a la reapertura del país, y también iniciamos exposición a pequeñas y medianas empresas alemanas. Con vistas a la diversificación, hemos tomado posiciones en el sector tecnológico a través del Nasdaq y en el sector de los semiconductores.
Por el lado de los bonos, el fortalecimiento del crédito corporativo bien calificado continuó en nuestras carteras para representar una parte significativa de nuestra sensibilidad a las tasas de interés. Nos mantuvimos alejados de las tasas gubernamentales en la zona euro a favor de las tasas gubernamentales de EE. UU. y la deuda pública de los países emergentes en moneda local.
En cuanto a nuestras posiciones en divisas, aumentamos nuestra exposición al yen en detrimento del dólar.
Características
Información general
Fecha de creación
27/03/2015Primera Fecha de Valoración
30/12/1998Divisa de referencia
EURVer más
Valoración
DiariaInversión mínima inicial / siguientes
1 diezmilésima de participación(es) / acción(es)Mínimo de la primera suscripción (mercado secundario)
1 diezmilésima de participación(es) / acción(es)Composición de los costes
| Costes únicos de entrada o salida (Inversión de 10 000 EUR) | En caso de salida después de 1 año | ||
| Costes de entrada | Se incluyen los costes de distribución del 5,00 % del importe invertido. Se trata de la cantidad máxima que se le cobrará. La persona que le venda el producto le comunicará cuánto se le cobrará realmente. | Hasta 500,00 € | |
| Costes de salida | No cobramos una comisión de salida por este producto, pero es posible que la persona que se lo venda sí lo haga. | 0,00 € | |
| Costes corrientes detraídos cada año (Inversión de 10 000 EUR) | |||
| Comisiones de gestión y otros costes administrativos o de funcionamiento | El 1,85 % del valor de su inversión al año. Este porcentaje se basa en los costes reales del último año. | 175,47 € | |
| Costes de operación | El 0,00 % del valor de su inversión al año. Se trata de una estimación de los costes en que incurrimos al comprar y vender las inversiones subyacentes del producto. El importe real variará en función de la cantidad que compremos y vendamos. | 0,10 € | |
| Costes accesorios detraídos en condiciones específicas (Inversión de 10 000 EUR) | |||
| Comisiones de rendimiento | Un 20,00 % de rentabilidad anual por encima del activo de referencia, 20% of the difference between the net assets of the Share Class and the Reference Asset. Performance indicator : ESTR capitalized + 1,50%. ESMA methodology since 01/01/2022. El cálculo se aplica en cada fecha de cálculo del valor liquidativo de conformidad con lo dispuesto en el folleto. El rendimiento inferior de los últimos 5 años debería recuperarse antes de cualquier nuevo devengo de la comisión de rendimiento. El importe real variará en función de lo buenos que sean los resultados de su inversión. La estimación de los costes agregados anterior incluye la media de los últimos 5 años. La comisión de rendimiento se paga incluso si el rendimiento de la acción durante el período de observación del rendimiento es negativo, aunque siga siendo superior al rendimiento del activo de referencia. | 0,00 € | |
Códigos
Código ISIN
LU1203018533Código Bloomberg
CPRDEAA LXCódigo Reuters
LP68308265Objetivo de gestión
Es un compartimento diversificado internacional cuyo objetivo de gestión consiste en obtener, en un horizonte mínimo de dos años, una rentabilidad superior a la de su índice de referencia, con una volatilidad máxima prevista del 7%. La exposición de la cartera a renta variable oscila entre el 0% y el 30% y el fondo limita su exposición a un máximo del 40% a activos de riesgo según se define en su folleto. La sensibilidad de la cartera a los tipo está comprendida entre 0 y 8. Se trata de un compartimento subordinado del fondo de inversión colectiva de derecho francés CPR Croissance Défensive.
Documentación
| Idioma | Documentación | Tipo de Documento | Fecha de publicación |
|---|---|---|---|
ES | PDF | 03/10/2025 | |
EN | PDF | 31/07/2025 | |
PDF | 07/05/2026 | ||
PDF | 31/01/2026 | ||
ES | PDF | 31/07/2026 |
Información en materia de sostenibilidad
| Idioma | Documentación | Tipo de Documento | Fecha de publicación |
|---|---|---|---|
ES | PDF | 01/01/2025 | |
EN | PDF | 07/05/2026 |
El valor liquidativo expresado en una divisa diferente de la divisa oficiál de la cartera está aprovechado solamente como información.
Este documento no constituye, en ningún caso, una solicitud o una oferta de compra o de venta. El objetivo de las informaciones que contiene es informar al suscriptor completando determinadas características financieras de la IIC que figuran en el Folleto Informativo oficial. En consecuencia, las informaciones que aquí se dan son, inevitablemente, incompletas y, además, sujetas a cambios. Dichas informaciones son el reflejo de la opinión de la Sociedad Gestora y están basadas en fuentes fiables y análisis precisos en la fecha de publicación del presente documento. El Folleto Informativo oficial así como los últimos estados financieros disponibles, deben entregarse obligatoriamente a los suscriptores antes de la suscripción, remitirse con la suscripción y ponerse a disposición del público que lo solicite.
Este documento no constituye, en ningún caso, una solicitud o una oferta de compra o de venta. El objetivo de las informaciones que contiene es informar al suscriptor completando determinadas características financieras de la IIC que figuran en el Folleto Informativo oficial. En consecuencia, las informaciones que aquí se dan son, inevitablemente, incompletas y, además, sujetas a cambios. Dichas informaciones son el reflejo de la opinión de la Sociedad Gestora y están basadas en fuentes fiables y análisis precisos en la fecha de publicación del presente documento. El Folleto Informativo oficial así como los últimos estados financieros disponibles, deben entregarse obligatoriamente a los suscriptores antes de la suscripción, remitirse con la suscripción y ponerse a disposición del público que lo solicite.